Уоррен Баффетт, Warren Buffett
(р. 30.08.1930), самий
успішний інвестор у світі за станом на початок 2008 року в
розмірі 62 млрд доларів. Відомий під прізвиськом Оракул з
Омахи (Oracle of Omaha).,
Коротка біографія
.
Уоррен Баффет Едвард
народився
у 1930 році в Омасі, самому великому місті
штату Небраска.
Капіталістом
Уоррен
ешил стати ще в школі. У віці 11 років
його вже почала залучати ділова сторона
життя. Його батько – Говард Баффет був
біржовим маклером і активним членом
республіканської партії. Малюк Уоррен,
познайомившись з грою на біржі, захотів
пограти. Він купив три акції “Cities Service
Preffered” за ціною 38 доларів кожна.
Дочекавшись, коли ціна на них зросла майже до 40 доларів, він продав
їх заробивши 5 доларів. І тут він отримав перший урок. Яке ж
було розчарування хлопчика, коли через тиждень ціна на ці акції
підскочила до 200 доларів. Згодом, Уоррен інвестує тільки в
довгострокові проекти.
У дванадцять років він вже твердо вирішив
стати мільярдером
. Треба
сказати, що юний підприємець був не позбавлений талантів і
здібностей. Його чудова пам’ять на числа збереглася і донині
день. Молоде дарування було винахідливо і невтомно. Він то
торгує акціями, то перепродує залежаний товар, організовує продаж
газет. В 14 років він купує в Небрасці за 1200 доларів 40 акрів землі
і тут же здає в оренду фермеру. Він купує зламані ігрові
автомати, ремонтує їх і запускає в експлуатацію. Незабаром його дохід
сягає 150 доларів на тиждень.
У 1942 року ситуація різко змінюється. Батька Уоррена, активного
республіканця, висувають в конгресмени, і він перемагає на виборах.
Родина перебирається до Вашингтона, де батьки вирішують дати синові
гідну освіту. Баффет закінчує Колумбійський університет і
стає професійним трейдером.
У 20 років він вже серйозно захоплений ринком цінних паперів. Велика
вплив на формування майбутнього фінансового магната справила книга
Бенджаміна Грема “Інтелектуальний інвестор”. Вона стала його Біблією.
Суть її в рекомендації ігнорувати ті правила і тенденції, які
культивував Уолл Стріт і полювати за акціями, які продаються
нижче фактичної вартості.
Це і стало залізним
правилом Баффета
. Але вся складність – в
виявлення таких акцій. Для цього потрібно величезне терпіння і
інтенсивний аналіз діяльності багатьох компаній. Тут-то і стали в нагоді
його математичні здібності. Крім 10 тисяч доларів,
накопичених працею, він включив капітали батька, якими розпорядився
дуже розумно. (У тридцятирічному віці він вже стане володарем
п’ятимільйонного стану, а у другій половині 60-х років його активи
досягають 35 мільйонів).
Після отримання вищої освіти, він інтенсивно шукає місце в
Колумбійському університеті, щоб працювати під керівництвом свого кумира
Бенджаміна. Грема. І він домагається свого. Робота під керівництвом
мудрого наставника багато дала майбутньому інвестору. Він проходить
хорошу школу, яка йому знадобиться і виручить неодноразово. Раніше
отриманий підприємницький практичний досвід, знання в економіці
і закладені природні таланти сформували майже харизматичний
тип надійного, щасливого і сильного бізнесмена, який успішно
реалізувався.
Вирішивши, що готовий до самостійного “плавання”, в 1957 році
Баффет
повертається в рідну Омаху і створює своє перше інвестиційне
товариство. Для цього довелося переконати ряд підприємців,
які, повіривши в його таланти, його призначили генеральним менеджером
і вручили по 25 тисяч доларів. Як виявилося не даремно. Уоррен починає
скуповувати акції, які вважає вигідними. Програма-мінімум: 10%
рік (перебити зростання Dow Jones). Коли в 1969 році товариство
розпустили, його інвестиції зросли на 29,5%, а Dow Jones виріс всього
на 7,4%.
У 1962 році його приваблює текстильний завод “Berkshire Hafrtway”,
вів жалюгідне існування, як і вся текстильна
промисловість США. Чуття не підвело інвестора, розрахунок виправдався і
це підприємство стало ядром майбутньої фінансової імперії.
Іноді, Баффета порівнюють з Термінатором. Такий у нього стиль. Купивши
чергову компанію, він перебудовує її бізнес. Якщо бізнес не
приносить прибутку, він його ліквідовує. Його займає рентабельність, а не
соціальні проблеми.
Хоча, він зміг заробити і на проблемах. В 1967 році в США прийнятий новий
закон про соціальну допомогу. Страхові компанії отримують небувалі
пільги, а це
золоте дно для інвестора
. Сума накопичених внесків
у кілька разів перевищує статутний капітал. Баффет швидко зметикував
всю вигоду від цієї діяльності. У 70-ті роки він придбав п’ять
найбільших страхових фірм, за допомогою яких збільшив своє
статок до $28 млрд. і за висловом журналу “Форчун” став “багатшими
самого Бога”.
Але особисте життя у мільярдера не задалася. Принаймні, з
близькими стосунки не склалися. З дружиною – Сьюзен Т. Баффет, він
фактично, не живе з 1977 року. Вона – колишня співачка кабаре і
пристрасна поборниця прав жінок на аборт, а нині найбільший акціонер
фірми чоловіка, раніше супроводжувала його майже у всіх громадських
акціях. Тепер, всі заходи ігнорує.
Відносини з трьома дітьми теж досить натягнуті. Вже боляче з ними
скупий Баффета. Коли дочка Сьюзі попросила у батька грошей, щоб
розплатитися за стоянку автомобіля, він зажадав у неї розписку на
взятих у нього 20 доларів. Його син Говард хотів купити ферму і
розраховував на допомогу батька. Але той відреагував своєрідно. Він Ферму
купив, але віддав синові в оренду. Відвідав її лише двічі за шість років.
Можливо, мільярдери так і повинні надходити з дітьми, поки живі?
Але, зовсім недавно Баффет заявив, що має намір 99% своїх багатств
заповідати своїм Фонду. (Поки що, Фонд отримує копійки). Дружина, поки,
єдиний його спадкоємець.
Сам він невибагливий і витрачає на себе мало. Магнат з’являється в офісі,
який обставлений недорогий пластикової меблями, з скуйовдженою
головою. На ньому сильно зношені підтяжки і краватку, який не
змінюється кілька місяців. Хоча, він дорожить репутацією. “Потрібно
двадцять років, щоб заслужити гарну репутацію і всього п’ять
хвилин, щоб її втратити. Хто думає про це, той веде бізнес
відповідно”, – повчає він. Співробітників, старий буркотун,
підбадьорює єдиною фразою: “Продовжуйте робити те, що
робите”.
Він дуже консервативний. За останні 20 років його смаки мало змінилися.
Він користується бритвами фірми Gillette (на акціях якої він заробив
майже $5 млрд.), з напоїв віддає перевагу Coca-Cola (вона принесла $10
млрд.), розплачується кредитною карткою American Express (збагатила
на $4 млрд.), любить почитати газету Washington Post (вона йому обійшлася в
11 мільйонів, але заробив на ній він мільярд).
Баффет готовий вкласти гроші в такі компанії як Walt Disney (прибуток
близько $2 млрд.) і в той же час уникає таких, як Microsoft. Хоча Білл
Гейтс близький друг (наскільки можлива дружба між олігархами). В
1995 році вони здійснили спільну поїздку в Китай – Білл по справах, а
Уоррен за компанію. Взагалі, навколишні дивуються – як могли
подружиться такі різні люди?
Розповідають, що на світських раутах
Уоррен
дуже любив дурити
гостей грою, яку придумав. Пропонував зіграти в кості, точки, на
гранях яких розташовувалися особливим чином. Гості незмінно
програвали. “Розкусив” його Білл Гейтс. Коли Баффет запропонував йому
зіграти, він погодився, але лише за умови, що починає гру
противник. Гейтс зрозумів, що за теорією ймовірності, кістки гарантують
поразка починаючому першим. Це, ймовірно, і викликало особливе
повага Баффета. Так і розпочалася ця дружба. Хоча, бізнес Гейтса він не
схвалює – глибока недовіра до світу високих технологій
збереглося.
Фінансовий “гуру” уникає вести справи в областях, де він чогось не
розуміє. І взагалі, він розігрує роль в житті простацького
провінціала, сповідуючи правило: “Будь простіше і до тебе гроші
потягнуться“. Він їздить на старій “Хонді” (купі металобрухту), купленої
на розпродажі за 700 доларів, носить старомодні костюми і любить
зіграти на публіку в цьому амплуа. Але все це маска. Вдало
придуманий імідж, який неодноразово захищав магната від надміру
цікавих “друзів” і настирливих журналістів. Так, на зборах
акціонерів, виступаючи перед 10-тисячною аудиторією, він представив себе
і свого друга і заступника, 77-річного Чарлі Манжера: “Я – Уоррен. А
він – Чарлі. Він ще чує. Я ще бачу”.
Але, рано чи пізно, він залишить цей світ. І тоді Уолл Стріт чекають
потрясіння. Адже Баффет головне рушійне початок своєї компанії. Він
запорука її успіху, гарант стабільності і владний диктатор. З його
відходом все змінитися. Хто стане його наступником, він сам ще не вирішив.
Можливо, це буде його давній партнер Чарлі Манжер.
Він твердить: “За чверть століття я і Чарлі так і не навчилися вирішувати
проблеми в бізнесі. Ми тільки дізналися, як їх уникати”.
Але він далеко не так простий, як хотів би здаватися, цей “оракул з Омахи”,
як називає його преса. З одного боку, він охоче ділиться “секретами”
інвестування. Гроші вкладати треба:
у простий і зрозумілий бізнес (наприклад, виробництво продуктів харчування
або банківська справа);
у надійні компанії з сприятливими довгостроковими перспективами
(наприклад, “Жилетт”, “Кока-кола”);
у фірми з міжнародної франчайзинговою мережею і гарантованою
перспективою росту (наприклад, “Кока-кола”, “Макдоналдс”);
у компанії з сильними командами і міцно освоєними нішами
(наприклад, “Уолт Дісней“).
Він декларує тезу, що вести справи у великому бізнесі можна і не
вдаючись до ризикованих трюків. Але, з іншого боку, важко повірити,
що успіх справи тільки у зваженому визначенні шансів на успіх.
Швидше за все, справа йде трохи інакше.
Уоррен Баффет
як і
інші мільярдери його рівня (
Рокфеллер, Гейтс
), має
геніальною інтуїцією. Якщо Рокфеллер геніально передбачив розвиток
енергетичних галузей на базі нафти, а Гейтс – інформаційних
технологій на базі комп’ютеризації всього людства, то Баффет
прокладає свій шлях у світі бізнесу, спираючись на своє бачення
економічних механізмів і грошових важелів.
Йому, в принципі, все одно, у що інвестувати: виробництво
продуктів харчування, бритв або мультфільмів, страхування або газети.
Важливо отримувати хорошу віддачу від вкладених коштів. Для цього потрібно
“бачити” весь механізм справи зсередини, відчувати, як пульсують
грошові потоки, знати – наскільки надійна система. Тому, він
воліє вести свій бізнес у простих і зрозумілих сферах. Тому не
любить світ високих технологій.
Хоча він носить маску наївного простацького дядечка, його справи свідчать про
іншому. Крім геніальної інтуїції він володіє залізною логікою,
вагомим багажем знань і великою силою волі. Його мало займають
соціальні проблеми та етичні принципи. Він побудував для себе свій
духовний світ, на своїх законах. І вся його життя, яка вже майже
прожите, яскраве підтвердження правильності обраного шляху нагору, на
фінансовий Олімп
Тому